Ссудный процент 5

Ссудный процент - объективная экономическая категория, представ╜ляющая собой своеобразную цену ссуженной во временное пользова╜ние стоимости. Его возникновен 515b16ff ;ие обусловлено наличием товарно-де╜нежных отношений, которые, в свою очередь, определяются отноше╜ниями собствен 515b16ff ;ности. Ссудный процент возникает там, где отдельный собствен 515b16ff ;ник передает другому определенную стоимость во временное пользование с целью ее производительного потребления. Эта стоимость обладает чертами товара. Ее потребительная стоимость (полезность) со╜стоит в производстве прибыли, которая, с одной стороны, составляет до╜ход производителя; с другой - кредитора (в форме процента).

Движение ссужаемой стоимости таково:

Д-Д', т.е.Д'-Д=∆Д,

где Д═ - ссужаемая стоимость;

Д' - наращенная сумма долга;

∆Д - приращение к ссуде, выступающее в виде платы за кредит.

Для кредитора цель сделки состоит в получении определенного дохо╜да на ссуженную стоимость; предприниматель привлекает средства так╜же с целью увеличения прибыли. Ее размер зависит от цены продукции и затрат на ее производство, т.е. от себестоимости продукции, пред╜ставляющей затраты живого и овеществленного труда. Когда предпри╜ниматель привлекает заемные средства, то из прибыли он должен упла╜тить проценты. Если исходить из принципа равного дохода на вложенные средства, то на один рубль заемных средств приходится ве╜личина прибыли, соответствующая доходности собствен 515b16ff ;ных вложений. Столкновен 515b16ff ;ие интересов собствен 515b16ff ;ника средств и предпринимателя, пус╜кающего их в оборот, приводит к разделению прибыли на вложенные средства между заемщиком и кредитором. Доля последнего выступает в форме ссудного процента.

В экономической литературе советского периода (особенно 20-30-е гг.) ссудный процент чаще всего воспринимался как средство сни╜жения себестоимости продукции. Действительно, ссудный процент включался в себестоимость продукции. Поэтому его трактовка как эле╜мента себестоимости не кажется противоестествен 515b16ff ;ной. Тем не менее при данной характеристике ссудного процента теряется его специфика. В основу себестоимости продукции входит не только ссудный процент, но и другие компоненты. Более того, стоимость живого и овеществлен╜ного труда имеет более высокий удельный вес, поэтому экономия именно данных издержек представляла бы наиболее ощутимое средство сниже╜ния себестоимости товаров.

Вряд ли убедительно и определение процента как средства возме╜щения расходов банка, поскольку оно не характеризует сущности ссуд╜ного процента, а сведено лишь к определению результатов одного из участников кредитных отношений.

В 80-х гг. в советской экономической литературе главен 515b16ff ;ствующее место заняли теории, определяющие ссудный процент в качестве ирра╜циональной цены кредита.

Развитие рыночных отношений в экономике России определило ус╜ловия для трансформации функций ссудного процента, присущих ему в системе административного управления: стимулирующей и распреде╜ления прибыли в более широкую регулирующую функцию, которая содержит элементы стимулирования и распределения.

Вместе с тем еще не созданы предпосылки, которые позволили бы проценту в полном объеме реализовать функцию регулятора производ╜ства, соответствующую рыночным условиям. Если уровен 515b16ff ;ь ссудного процента складывается на основе соотношения спроса и предложения кредита, как это характерно для рыночного хозяйства, он должен чет╜ко отражать изменение экономической конъюнктуры. Стимулы к до╜полнительным инвестициям с привлечением кредита будут сохранять╜ся до тех пор, пока ожидаемая рентабельность превышает текущую норму процента или равна ей. Однако данная схема на сегодняшний день не соответствует реальным экономическим условиям. Несмотря на рыночное формирование уровня ссудного процента, ряд процессов (инфляция, экономический кризис, особенности валютного регулиро╜вания, неразвитость денежного рынка, монопольное владение государ╜ством отдельными отраслями производства) не позволяет проценту выступать эффективным регулятором производства.

Тем не менее отдельные направления экономического регулирова╜ния присущи и современному функционированию ссудного процента. Так, посредством нормы процента уравновешивается соотношение спро╜са и предложения кредита. Он содействует рациональному сочетанию собствен 515b16ff ;ных и заемных средств. В условиях рыночного формирования уровня ссудного процента привлечение в оборот заемных средств явля╜ется выгодным только при покрытии кредитом временных и необходи╜мых дополнительных потребностей. Всякое излишнее использование кредита снижает общий уровен 515b16ff ;ь рентабельности вложений.

Посредством процента осуществляется регулирование объема привле╜каемых банком депозитов. Рост потребностей хозяйства в кредитах дол╜жен быть покрыт соответствующим приростом банковских депозитов как источников кредитования. Это ведет к повышению ставок депозит╜ного процента до размера, уравновешивающего предложение депози╜тов и спрос на них со стороны банка. Напротив, при сокращении по╜требностей хозяйства в кредитах снизятся доходы банка от пре