Диагностика финансового состояния организации

Введение

Эффективность деятельности предприятия непосредственно зависит от качества управления его финансами. Последнее основывается на планировании и прогнозировании каждого из элементов, входящих в их структуру. Успешное функционирование предприятия можно осуществить лишь на основе анализа его реального финансового положения, определения его потребностей в финансовых ресурсах и изучения возможных направлений повышения эффективности финансово-хозяйственной деятельности.

Цель курсовой работы – получение навыков практического использования методов анализа финансового состояния для оценки эффективности формирования и размещения финансовых ресурсов предприятия, а также методов финансового планирования и прогнозирования для поиска направлений оптимизации активов и капитала фирмы.

Данная курсовая работа состоит из двух разделов. В первом разделе производится диагностика реального финансового состояния предприятия на основе оценки показателей эффективности использования основного и оборотного капитала, анализа ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости, деловой активности и рентабельности деятельности. Также проводится ретроспективный анализ движения финансовых потоков.

Цель второго раздела курсовой работы – составление финансового плана предприятия по форме баланса доходов и расходов. При составлении баланса доходов и расходов необходимо: исчислить и распределить амортизационные отчисления; рассчитать смету затрат на производство и реализацию продукции; определить объем реализованной продукции и прибыли; составить проект отчета о прибылях и убытках; рассчитать потребность в оборотных средствах на конец планового периода, их прирост и источники его финансирования; произвести плановое распределение прибыли.

1. Диагностика финансового состояния организации

Главная цель финансовой деятельности организации (предприятия) – наращивание собственного капитала и обеспечение устойчивого положения на рынке. Профессиональное управление финансами неизбежно требует глубокого анализа, позволяющего более точно оценить неопределенность ситуации с помощью количественных методов исследования. В связи с этим возрастает приоритетность и роль финансового анализа, то есть комплексного системного изучения финансового состояния предприятия. Финансовое состояние предприятия характеризуется системой показателей, отражающих состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования финансировать свою деятельность на фиксированный момент времени.

Формирование информационной базы для диагностики финансового состояния предприятия в данной курсовой работе включает в себя составление аналитического баланса и отчета о прибылях и убытках.

1.1 Анализ финансовой структуры и эффективности использования активов и капитала предприятия

Анализ финансовой структуры активов и капитала предприятия производится по данным сравнительного аналитического баланса предприятия.

Непосредственно из аналитического баланса (таблица 1.1, Приложение 1) можно получить ряд важнейших характеристик финансового состояния организации, а именно:

– общая стоимость имущества организации, равная сумме первого и второго разделов баланса (строка 190 + строка 290);

– стоимость иммобилизованных (т.е. внеоборотных) средств или недвижимого имущества, равная итогу раздела I баланса (строка 190);

– стоимость мобильных (оборотных) средств, равная итогу раздела II баланса (строка 290);

– стоимость материальных оборотных средств (строка 210 + строка 220);

– величина собственного капитала организации, равная итогу раздела III баланса (строка 490);

– величина заемного капитала, равная сумме итогов разделов IV и V баланса (строка 590 + строка 690);

– величина собственных средств в обороте, равная разности итогов разделов III и I баланса (строка 490 – строка 190);

– рабочий капитал, равный разности между оборотными активами и текущими обязательствами (строка 290 – строка 690).

Анализируя сравнительный баланс, необходимо обратить внимание на изменение удельного веса величины собственного оборотного капитала в стоимости имущества, на соотношение темпов роста собственного и заемного капитала, а также на соотношение темпов роста дебиторской и кредиторской задолженности. При стабильной финансовой устойчивости у организации должна увеличиваться в динамике доля собственного оборотного капитала, темп роста собственного капитала должен быть выше темпа роста заемного капитала, а темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности должны уравновешивать друг друга[8, 12].

Исходя из этого уже по первым признакам видно, что на предприятии недостаточно устойчивое финансовое положение. Темп роста заемного капитала (для долгосрочных кредитов и займов он равен 116,041%) превышает темп роста собственного капитала (104,5%). А также дебиторская и кредиторская задолженности не уравновешивают друг друга. Темп роста кредиторской задолженности(112,002%) превышает темп роста дебиторской задолженности (106,388% и 93,771%). Причем по дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, наблюдается снижение темпа роста (93,771%).

Структуру активов (капитала) предприятия также можно охарактеризовать посредством расчета таких показателей, как

– доля основных средств в имуществе предприятия;

– доля оборотных средств в активах предприятия;